ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾

Quarterly report pursuant to Section 13 or 15(d)

CONDENSED CONSOLIDATING FINANCIAL INFORMATION OF HUNTSMAN INTERNATIONAL LLC (UNAUDITED) (Tables)

v2.4.0.6
CONDENSED CONSOLIDATING FINANCIAL INFORMATION OF HUNTSMAN INTERNATIONAL LLC (UNAUDITED) (Tables) (HUNTSMAN INTERNATIONAL LLC AND SUBSIDIARIES)
 3 Months Ended
Mar. 31, 2013
HUNTSMAN INTERNATIONAL LLC AND SUBSIDIARIES
 Ìý
Condensed consolidating financial statements Ìý
CONDENSED CONSOLIDATING BALANCE SHEETS (UNAUDITED)

Ìý


HUNTSMAN INTERNATIONALÌýLLC AND SUBSIDIARIES
CONDENSED CONSOLIDATING BALANCE SHEETS (UNAUDITED)
AS OF MARCH 31, 2013
(Dollars in Millions)

Ìý
 Ìý Parent
Company		 Ìý Guarantors Ìý Nonguarantors Ìý Eliminations Ìý Consolidated
ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾
International
LLC		 Ìý

ASSETS

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Current assets:

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Cash and cash equivalents

 Ìý $ 11 Ìý $ 3 Ìý $ 201 Ìý $ â€� Ìý $ 215 Ìý

Restricted cash

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 9 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 9 Ìý

Accounts and notes receivable, net

 Ìý Ìý 33 Ìý Ìý 145 Ìý Ìý 1,416 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1,594 Ìý

Accounts receivable from affiliates

 Ìý Ìý 2,035 Ìý Ìý 4,225 Ìý Ìý 122 Ìý Ìý (6,074 ) Ìý 308 Ìý

Inventories

 Ìý Ìý 142 Ìý Ìý 309 Ìý Ìý 1,352 Ìý Ìý (6 ) Ìý 1,797 Ìý

Prepaid expenses

 Ìý Ìý 8 Ìý Ìý 4 Ìý Ìý 41 Ìý Ìý (6 ) Ìý 47 Ìý

Deferred income taxes

 Ìý Ìý 7 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 57 Ìý Ìý (13 ) Ìý 51 Ìý

Other current assets

 Ìý Ìý 207 Ìý Ìý 5 Ìý Ìý 207 Ìý Ìý (215 ) Ìý 204 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total current assets

 Ìý Ìý 2,443 Ìý Ìý 4,691 Ìý Ìý 3,405 Ìý Ìý (6,314 ) Ìý 4,225 Ìý

Property, plant and equipment, net

 Ìý Ìý 362 Ìý Ìý 899 Ìý Ìý 2,298 Ìý Ìý 2 Ìý Ìý 3,561 Ìý

Investment in unconsolidated affiliates

 Ìý Ìý 5,338 Ìý Ìý 1,273 Ìý Ìý 167 Ìý Ìý (6,542 ) Ìý 236 Ìý

Intangible assets, net

 Ìý Ìý 23 Ìý Ìý 1 Ìý Ìý 42 Ìý Ìý (1 ) Ìý 65 Ìý

Goodwill

 Ìý Ìý (19 ) Ìý 82 Ìý Ìý 53 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 116 Ìý

Deferred income taxes

 Ìý Ìý 264 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 220 Ìý Ìý (269 ) Ìý 215 Ìý

Notes receivable from affiliates

 Ìý Ìý 21 Ìý Ìý 909 Ìý Ìý 1 Ìý Ìý (930 ) Ìý 1 Ìý

Other noncurrent assets

 Ìý Ìý 83 Ìý Ìý 189 Ìý Ìý 171 Ìý Ìý (2 ) Ìý 441 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total assets

 Ìý $ 8,515 Ìý $ 8,044 Ìý $ 6,357 Ìý $ (14,056 ) $ 8,860 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

LIABILITIES AND EQUITY

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Current liabilities:

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Accounts payable

 Ìý Ìý 84 Ìý Ìý 266 Ìý Ìý 751 Ìý Ìý â€� Ìý $ 1,101 Ìý

Accounts payable to affiliates

 Ìý Ìý 3,233 Ìý Ìý 1,431 Ìý Ìý 1,461 Ìý Ìý (6,075 ) Ìý 50 Ìý

Accrued liabilities

 Ìý Ìý 53 Ìý Ìý 367 Ìý Ìý 470 Ìý Ìý (221 ) Ìý 669 Ìý

Deferred income taxes

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 45 Ìý Ìý 9 Ìý Ìý (16 ) Ìý 38 Ìý

Note payable to affiliate

 Ìý Ìý 100 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 100 Ìý

Current portion of debt

 Ìý Ìý 23 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 275 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 298 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total current liabilities

 Ìý Ìý 3,493 Ìý Ìý 2,109 Ìý Ìý 2,966 Ìý Ìý (6,312 ) Ìý 2,256 Ìý

Long-term debt

 Ìý Ìý 3,119 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 370 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 3,489 Ìý

Notes payable to affiliates

 Ìý Ìý 740 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 933 Ìý Ìý (929 ) Ìý 744 Ìý

Deferred income taxes

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 135 Ìý Ìý 60 Ìý Ìý (88 ) Ìý 107 Ìý

Other noncurrent liabilities

 Ìý Ìý 146 Ìý Ìý 254 Ìý Ìý 717 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1,117 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total liabilities

 Ìý Ìý 7,498 Ìý Ìý 2,498 Ìý Ìý 5,046 Ìý Ìý (7,329 ) Ìý 7,713 Ìý

Equity

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾ InternationalÌýLLC members' equity

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Members' equity

 Ìý Ìý 3,117 Ìý Ìý 4,702 Ìý Ìý 2,335 Ìý Ìý (7,037 ) Ìý 3,117 Ìý

Accumulated deficit

 Ìý Ìý (1,277 ) Ìý (220 ) Ìý (411 ) Ìý 631 Ìý Ìý (1,277 )

Accumulated other comprehensive (loss) income

 Ìý Ìý (823 ) Ìý 1,064 Ìý Ìý (708 ) Ìý (356 ) Ìý (823 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾ InternationalÌýLLC

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

members' equity

 Ìý Ìý 1,017 Ìý Ìý 5,546 Ìý Ìý 1,216 Ìý Ìý (6,762 ) Ìý 1,017 Ìý

Noncontrolling interests in subsidiaries

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 95 Ìý Ìý 35 Ìý Ìý 130 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total equity

 Ìý Ìý 1,017 Ìý Ìý 5,546 Ìý Ìý 1,311 Ìý Ìý (6,727 ) Ìý 1,147 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total liabilities and equity

 Ìý $ 8,515 Ìý $ 8,044 Ìý $ 6,357 Ìý $ (14,056 ) $ 8,860 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

HUNTSMAN INTERNATIONALÌýLLC AND SUBSIDIARIES
CONDENSED CONSOLIDATING BALANCE SHEETS (UNAUDITED)
AS OF DECEMBER 31, 2012
(Dollars in Millions)

Ìý
 Ìý Parent
Company		 Ìý Guarantors Ìý Nonguarantors Ìý Eliminations Ìý Consolidated
ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾
International
LLC		 Ìý

ASSETS

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Current assets:

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Cash and cash equivalents

 Ìý $ 7 Ìý $ 2 Ìý $ 201 Ìý $ â€� Ìý $ 210 Ìý

Restricted cash

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 9 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 9 Ìý

Accounts and notes receivable, net

 Ìý Ìý 16 Ìý Ìý 182 Ìý Ìý 1,336 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1,534 Ìý

Accounts receivable from affiliates

 Ìý Ìý 1,733 Ìý Ìý 3,907 Ìý Ìý 101 Ìý Ìý (5,442 ) Ìý 299 Ìý

Inventories

 Ìý Ìý 111 Ìý Ìý 309 Ìý Ìý 1,404 Ìý Ìý (5 ) Ìý 1,819 Ìý

Prepaid expenses

 Ìý Ìý 10 Ìý Ìý 7 Ìý Ìý 43 Ìý Ìý (12 ) Ìý 48 Ìý

Deferred income taxes

 Ìý Ìý 7 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 57 Ìý Ìý (13 ) Ìý 51 Ìý

Other current assets

 Ìý Ìý 203 Ìý Ìý 5 Ìý Ìý 225 Ìý Ìý (211 ) Ìý 222 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total current assets

 Ìý Ìý 2,087 Ìý Ìý 4,412 Ìý Ìý 3,376 Ìý Ìý (5,683 ) Ìý 4,192 Ìý

Property, plant and equipment, net

 Ìý Ìý 371 Ìý Ìý 898 Ìý Ìý 2,386 Ìý Ìý 1 Ìý Ìý 3,656 Ìý

Investment in unconsolidated affiliates

 Ìý Ìý 5,413 Ìý Ìý 1,360 Ìý Ìý 159 Ìý Ìý (6,694 ) Ìý 238 Ìý

Intangible assets, net

 Ìý Ìý 27 Ìý Ìý 2 Ìý Ìý 42 Ìý Ìý (1 ) Ìý 70 Ìý

Goodwill

 Ìý Ìý (18 ) Ìý 82 Ìý Ìý 53 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 117 Ìý

Deferred income taxes

 Ìý Ìý 248 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 224 Ìý Ìý (243 ) Ìý 229 Ìý

Notes receivable from affiliates

 Ìý Ìý 21 Ìý Ìý 941 Ìý Ìý 2 Ìý Ìý (962 ) Ìý 2 Ìý

Other noncurrent assets

 Ìý Ìý 72 Ìý Ìý 139 Ìý Ìý 156 Ìý Ìý (1 ) Ìý 366 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total assets

 Ìý $ 8,221 Ìý $ 7,834 Ìý $ 6,398 Ìý $ (13,583 ) $ 8,870 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

LIABILITIES AND EQUITY

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Current liabilities:

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Accounts payable

 Ìý $ 87 Ìý $ 280 Ìý $ 734 Ìý $ â€� Ìý $ 1,101 Ìý

Accounts payable to affiliates

 Ìý Ìý 2,987 Ìý Ìý 1,111 Ìý Ìý 1,406 Ìý Ìý (5,442 ) Ìý 62 Ìý

Accrued liabilities

 Ìý Ìý 87 Ìý Ìý 342 Ìý Ìý 518 Ìý Ìý (224 ) Ìý 723 Ìý

Deferred income taxes

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 45 Ìý Ìý 9 Ìý Ìý (15 ) Ìý 39 Ìý

Note payable to affiliate

 Ìý Ìý 100 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 100 Ìý

Current portion of debt

 Ìý Ìý 15 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 273 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 288 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total current liabilities

 Ìý Ìý 3,276 Ìý Ìý 1,778 Ìý Ìý 2,940 Ìý Ìý (5,681 ) Ìý 2,313 Ìý

Long-term debt

 Ìý Ìý 3,026 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 388 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 3,414 Ìý

Notes payable to affiliates

 Ìý Ìý 595 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 965 Ìý Ìý (961 ) Ìý 599 Ìý

Deferred income taxes

 Ìý Ìý 14 Ìý Ìý 169 Ìý Ìý 49 Ìý Ìý (62 ) Ìý 170 Ìý

Other noncurrent liabilities

 Ìý Ìý 216 Ìý Ìý 190 Ìý Ìý 751 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1,157 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total liabilities

 Ìý Ìý 7,127 Ìý Ìý 2,137 Ìý Ìý 5,093 Ìý Ìý (6,704 ) Ìý 7,653 Ìý

Equity

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾ InternationalÌýLLC members' equity

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Members' equity

 Ìý Ìý 3,109 Ìý Ìý 4,689 Ìý Ìý 2,262 Ìý Ìý (6,951 ) Ìý 3,109 Ìý

Accumulated deficit

 Ìý Ìý (1,224 ) Ìý (243 ) Ìý (354 ) Ìý 597 Ìý Ìý (1,224 )

Accumulated other comprehensive (loss) income

 Ìý Ìý (791 ) Ìý 1,251 Ìý Ìý (692 ) Ìý (559 ) Ìý (791 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾ InternationalÌýLLC members' equity

 Ìý Ìý 1,094 Ìý Ìý 5,697 Ìý Ìý 1,216 Ìý Ìý (6,913 ) Ìý 1,094 Ìý

Noncontrolling interests in subsidiaries

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 89 Ìý Ìý 34 Ìý Ìý 123 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total equity

 Ìý Ìý 1,094 Ìý Ìý 5,697 Ìý Ìý 1,305 Ìý Ìý (6,879 ) Ìý 1,217 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total liabilities and equity

 Ìý $ 8,221 Ìý $ 7,834 Ìý $ 6,398 Ìý $ (13,583 ) $ 8,870 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý


CONDENSED CONSOLIDATING STATEMENTS OF OPERATIONS (UNAUDITED)

HUNTSMAN INTERNATIONALÌýLLC AND SUBSIDIARIES
CONDENSED CONSOLIDATING STATEMENTS OF OPERATIONS AND COMPREHENSIVE LOSS (UNAUDITED)
THREE MONTHS ENDED MARCH 31, 2013
(Dollars in Millions)

Ìý
 Ìý Parent
Company		 Ìý Guarantors Ìý Nonguarantors Ìý Eliminations Ìý Consolidated
ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾
International
LLC		 Ìý

Revenues:

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Trade sales, services and fees, net

 Ìý $ 242 Ìý $ 784 Ìý $ 1,609 Ìý $ â€� Ìý $ 2,635 Ìý

Related party sales

 Ìý Ìý 198 Ìý Ìý 116 Ìý Ìý 331 Ìý Ìý (578 ) Ìý 67 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total revenues

 Ìý Ìý 440 Ìý Ìý 900 Ìý Ìý 1,940 Ìý Ìý (578 ) Ìý 2,702 Ìý

Cost of goods sold

 Ìý Ìý 388 Ìý Ìý 748 Ìý Ìý 1,789 Ìý Ìý (576 ) Ìý 2,349 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Gross profit

 Ìý Ìý 52 Ìý Ìý 152 Ìý Ìý 151 Ìý Ìý (2 ) Ìý 353 Ìý

Selling, general and administrative

 Ìý Ìý 36 Ìý Ìý 37 Ìý Ìý 151 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 224 Ìý

Research and development

 Ìý Ìý 11 Ìý Ìý 9 Ìý Ìý 16 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 36 Ìý

Other operating expense (income)

 Ìý Ìý 6 Ìý Ìý 6 Ìý Ìý (19 ) Ìý â€� Ìý Ìý (7 )

Restructuring, impairment and plant closing (credits) costs

 Ìý Ìý (1 ) Ìý 7 Ìý Ìý 38 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 44 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Operating income (loss)

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 93 Ìý Ìý (35 ) Ìý (2 ) Ìý 56 Ìý

Interest (expense) income, net

 Ìý Ìý (48 ) Ìý 10 Ìý Ìý (16 ) Ìý â€� Ìý Ìý (54 )

Equity in income of investment in affiliates and subsidiaries

 Ìý Ìý 22 Ìý Ìý (78 ) Ìý 1 Ìý Ìý 56 Ìý Ìý 1 Ìý

Loss on early extinguishment of debt

 Ìý Ìý (35 ) Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (35 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

(Loss) income from continuing operations before income taxes

 Ìý Ìý (61 ) Ìý 25 Ìý Ìý (50 ) Ìý 54 Ìý Ìý (32 )

Income tax benefit (expense)

 Ìý Ìý 39 Ìý Ìý (8 ) Ìý (13 ) Ìý â€� Ìý Ìý 18 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

(Loss) income from continuing operations

 Ìý Ìý (22 ) Ìý 17 Ìý Ìý (63 ) Ìý 54 Ìý Ìý (14 )

(Loss) income from discontinued operations, net of tax

 Ìý Ìý (1 ) Ìý 1 Ìý Ìý (2 ) Ìý â€� Ìý Ìý (2 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Net (loss) income

 Ìý Ìý (23 ) Ìý 18 Ìý Ìý (65 ) Ìý 54 Ìý Ìý (16 )

Net income attributable to noncontrolling interests

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (7 ) Ìý â€� Ìý Ìý (7 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Net (loss) income attributable to ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾ InternationalÌýLLC

 Ìý $ (23 ) $ 18 Ìý $ (72 ) $ 54 Ìý $ (23 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Net (loss) income

 Ìý $ (23 ) $ 18 Ìý $ (65 ) $ 54 Ìý $ (16 )

Other comprehensive loss

 Ìý Ìý (32 ) Ìý (188 ) Ìý (16 ) Ìý 204 Ìý Ìý (32 )

Comprehensive income attributable to noncontrolling interests

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (7 ) Ìý â€� Ìý Ìý (7 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Comprehensive loss attributable to ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾ InternationalÌýLLC

 Ìý $ (55 ) $ (170 ) $ (88 ) $ 258 Ìý $ (55 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

HUNTSMAN INTERNATIONALÌýLLC AND SUBSIDIARIES
CONDENSED CONSOLIDATING STATEMENTS OF OPERATIONS AND COMPREHENSIVE INCOME
(UNAUDITED)
THREE MONTHS ENDED MARCH 31, 2012
(Dollars in Millions)

Ìý
 Ìý Parent
Company		 Ìý Guarantors Ìý Nonguarantors Ìý Eliminations Ìý Consolidated
ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾
International
LLC		 Ìý

Revenues:

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Trade sales, services and fees, net

 Ìý $ 228 Ìý $ 955 Ìý $ 1,670 Ìý $ â€� Ìý $ 2,853 Ìý

Related party sales

 Ìý Ìý 181 Ìý Ìý 105 Ìý Ìý 287 Ìý Ìý (513 ) Ìý 60 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Total revenues

 Ìý Ìý 409 Ìý Ìý 1,060 Ìý Ìý 1,957 Ìý Ìý (513 ) Ìý 2,913 Ìý

Cost of goods sold

 Ìý Ìý 351 Ìý Ìý 812 Ìý Ìý 1,706 Ìý Ìý (510 ) Ìý 2,359 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Gross profit

 Ìý Ìý 58 Ìý Ìý 248 Ìý Ìý 251 Ìý Ìý (3 ) Ìý 554 Ìý

Selling, general and administrative

 Ìý Ìý 52 Ìý Ìý 26 Ìý Ìý 141 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 219 Ìý

Research and development

 Ìý Ìý 11 Ìý Ìý 9 Ìý Ìý 19 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 39 Ìý

Other operating (income) expense

 Ìý Ìý (2 ) Ìý (5 ) Ìý 12 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 5 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Operating (loss) income

 Ìý Ìý (3 ) Ìý 218 Ìý Ìý 79 Ìý Ìý (3 ) Ìý 291 Ìý

Interest (expense) income, net

 Ìý Ìý (51 ) Ìý 10 Ìý Ìý (20 ) Ìý â€� Ìý Ìý (61 )

Equity in income of investment in affiliates and subsidiaries

 Ìý Ìý 201 Ìý Ìý 52 Ìý Ìý 2 Ìý Ìý (253 ) Ìý 2 Ìý

Loss on early extinguishment of debt

 Ìý Ìý (1 ) Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (1 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Income from continuing operations before income taxes

 Ìý Ìý 146 Ìý Ìý 280 Ìý Ìý 61 Ìý Ìý (256 ) Ìý 231 Ìý

Income tax benefit (expense)

 Ìý Ìý 19 Ìý Ìý (75 ) Ìý (5 ) Ìý â€� Ìý Ìý (61 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Income from continuing operations

 Ìý Ìý 165 Ìý Ìý 205 Ìý Ìý 56 Ìý Ìý (256 ) Ìý 170 Ìý

Income (loss) from discontinued operations, net of tax

 Ìý Ìý 1 Ìý Ìý (1 ) Ìý (4 ) Ìý â€� Ìý Ìý (4 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Net income

 Ìý Ìý 166 Ìý Ìý 204 Ìý Ìý 52 Ìý Ìý (256 ) Ìý 166 Ìý

Net income attributable to noncontrolling interests

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (1 ) Ìý 1 Ìý Ìý â€� Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Net income attributable to ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾ InternationalÌýLLC

 Ìý $ 166 Ìý $ 204 Ìý $ 51 Ìý $ (255 ) $ 166 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Net income

 Ìý $ 166 Ìý $ 204 Ìý $ 52 Ìý $ (256 ) $ 166 Ìý

Other comprehensive income

 Ìý Ìý 93 Ìý Ìý 156 Ìý Ìý 80 Ìý Ìý (234 ) Ìý 95 Ìý

Comprehensive income attributable to noncontrolling interests

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (2 ) Ìý â€� Ìý Ìý (2 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Comprehensive income attributable to ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾ InternationalÌýLLC

 Ìý $ 259 Ìý $ 360 Ìý $ 130 Ìý $ (490 ) $ 259 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý


CONDENSED CONSOLIDATING STATEMENTS OF CASH FLOWS (UNAUDITED)

HUNTSMAN INTERNATIONALÌýLLC AND SUBSIDIARIES
CONDENSED CONSOLIDATING STATEMENTS OF CASH FLOWS (UNAUDITED)
THREE MONTHS ENDED MARCH 31, 2013
(Dollars in Millions)

Ìý
 Ìý Parent
Company		 Ìý Guarantors Ìý Nonguarantors Ìý Eliminations Ìý Consolidated
ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾
International
LLC		 Ìý

Net cash (used in) provided by operating activities

 Ìý $ (84 ) $ 24 Ìý $ (15 ) $ â€� Ìý $ (75 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Investing activities:

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Capital expenditures

 Ìý Ìý (8 ) Ìý (22 ) Ìý (59 ) Ìý â€� Ìý Ìý (89 )

Increase in receivable from affiliate

 Ìý Ìý (3 ) Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (3 )

Investment in affiliate

 Ìý Ìý (79 ) Ìý (4 ) Ìý â€� Ìý Ìý 83 Ìý Ìý â€� Ìý

Investment in unconsolidated affiliates

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (5 ) Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (5 )

Cash received from unconsolidated affiliates

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 15 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 15 Ìý

Acquisition of a business

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (7 ) Ìý â€� Ìý Ìý (7 )

Other, net

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Net cash used in investing activities

 Ìý Ìý (90 ) Ìý (16 ) Ìý (65 ) Ìý 83 Ìý Ìý (88 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Financing activities:

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Net borrowings on overdraft facilities

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1 Ìý

Repayments of short-term debt

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (5 ) Ìý â€� Ìý Ìý (5 )

Borrowings on short-term debt

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 13 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 13 Ìý

Repayments of long-term debt

 Ìý Ìý (393 ) Ìý â€� Ìý Ìý (20 ) Ìý â€� Ìý Ìý (413 )

Proceeds from issuance of long-term debt

 Ìý Ìý 470 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 3 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 473 Ìý

Proceeds from notes payable to affiliate

 Ìý Ìý 145 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 145 Ìý

Repayments of notes payable

 Ìý Ìý (9 ) Ìý â€� Ìý Ìý (1 ) Ìý â€� Ìý Ìý (10 )

Call premiums and other costs related to early extinguishment of debt

 Ìý Ìý (4 ) Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (4 )

Contribution from parent

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 4 Ìý Ìý 90 Ìý Ìý (94 ) Ìý â€� Ìý

Distribution to parent

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (11 ) Ìý â€� Ìý Ìý 11 Ìý Ìý â€� Ìý

Dividends paid to parent

 Ìý Ìý (30 ) Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (30 )

Excess tax benefit related to stock-based compensation

 Ìý Ìý 1 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1 Ìý

Other, net

 Ìý Ìý (2 ) Ìý â€� Ìý Ìý 1 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (1 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Net cash provided by (used in) financing activities

 Ìý Ìý 178 Ìý Ìý (7 ) Ìý 82 Ìý Ìý (83 ) Ìý 170 Ìý

Effect of exchange rate changes on cash

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (2 ) Ìý â€� Ìý Ìý (2 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Increase in cash and cash equivalents

 Ìý Ìý 4 Ìý Ìý 1 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 5 Ìý

Cash and cash equivalents at beginning of period

 Ìý Ìý 7 Ìý Ìý 2 Ìý Ìý 201 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 210 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Cash and cash equivalents at end of period

 Ìý $ 11 Ìý $ 3 Ìý $ 201 Ìý $ â€� Ìý $ 215 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý


HUNTSMAN INTERNATIONALÌýLLC AND SUBSIDIARIES
CONDENSED CONSOLIDATING STATEMENTS OF CASH FLOWS (UNAUDITED)
THREE MONTHS ENDED MARCH 31, 2012
(Dollars in Millions)

Ìý
 Ìý Parent
Company		 Ìý Guarantors Ìý Nonguarantors Ìý Eliminations Ìý Consolidated
ÀÖÌìÌÃfun88(ÖйúÇø)¹Ù·½ÍøÕ¾
International
LLC		 Ìý

Net cash provided by operating activities

 Ìý $ 96 Ìý $ 50 Ìý $ 43 Ìý $ â€� Ìý $ 189 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Investing activities:

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Capital expenditures

 Ìý Ìý (5 ) Ìý (17 ) Ìý (59 ) Ìý â€� Ìý Ìý (81 )

Increase in receivable from affiliate

 Ìý Ìý (20 ) Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (20 )

Investment in affiliate

 Ìý Ìý (55 ) Ìý (9 ) Ìý (1 ) Ìý 65 Ìý Ìý â€� Ìý

Investment in unconsolidated affiliate

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (34 ) Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (34 )

Cash received from unconsolidated affiliates

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 15 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 15 Ìý

Acquisition of a business

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (2 ) Ìý Ìý Ìý Ìý (2 )

Increase in restricted cash

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (8 ) Ìý â€� Ìý Ìý (8 )

Other, net

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Net cash used in investing activities

 Ìý Ìý (80 ) Ìý (45 ) Ìý (69 ) Ìý 65 Ìý Ìý (129 )
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Financing activities:

 Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Net repayments under revolving loan facilities

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (17 ) Ìý â€� Ìý Ìý (17 )

Net borrowings on overdraft facilities

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 3 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 3 Ìý

Repayments of short-term debt

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (4 ) Ìý â€� Ìý Ìý (4 )

Repayments of long-term debt

 Ìý Ìý (86 ) Ìý â€� Ìý Ìý (23 ) Ìý â€� Ìý Ìý (109 )

Proceeds from notes payable to affiliate

 Ìý Ìý 102 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 102 Ìý

Repayments of notes payable

 Ìý Ìý (9 ) Ìý â€� Ìý Ìý (8 ) Ìý â€� Ìý Ìý (17 )

Borrowings on notes payable

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1 Ìý

Debt issuance costs paid

 Ìý Ìý (4 ) Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (4 )

Call premiums related to early extinguishment of debt

 Ìý Ìý (1 ) Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (1 )

Contribution from parent

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 9 Ìý Ìý 67 Ìý Ìý (76 ) Ìý â€� Ìý

Distribution to parent

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (11 ) Ìý â€� Ìý Ìý 11 Ìý Ìý â€� Ìý

Dividends paid to parent

 Ìý Ìý (24 ) Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý (24 )

Excess tax benefit related to stock-based compensation

 Ìý Ìý 4 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 4 Ìý

Other, net

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 1 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Net cash (used in) provided by financing activities

 Ìý Ìý (18 ) Ìý (2 ) Ìý 20 Ìý Ìý (65 ) Ìý (65 )

Effect of exchange rate changes on cash

 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 4 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 4 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

(Decrease) increase in cash and cash equivalents

 Ìý Ìý (2 ) Ìý 3 Ìý Ìý (2 ) Ìý â€� Ìý Ìý (1 )

Cash and cash equivalents at beginning of period

 Ìý Ìý 4 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 227 Ìý Ìý â€� Ìý Ìý 231 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý

Cash and cash equivalents at end of period

 Ìý $ 2 Ìý $ 3 Ìý $ 225 Ìý $ â€� Ìý $ 230 Ìý
Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý Ìý